最近帮一家老牌影视公司做注销清算，老板拿着利润表发愁：你看这‘公允价值变动损益’贷方余额有600多万，是我们前几年买的办公楼升值了，这钱最后能分给我们股东吗？还是得给税务局补税？说实话，这问题在影视行业太常见了——很多公司注销时才发现，平时账上的浮盈浮亏，到了清算阶段可不是简单的一笔勾销。今天我就以20年财税从业者的经验，聊聊影视制作公司注销时，公允价值变动损益到底该怎么处理，这里面可有不少坑。<

>

影视制作公司的资产结构比较特殊，不像传统企业那样全是厂房设备，手里最值钱的往往是版权、投资性房地产、长期股权投资这些轻资产。这些东西在持有期间，市场价值一波动，就会产生公允价值变动损益。比如公司买了栋办公楼当投资，去年市场好，评估价涨了500万，会计上就得借记投资性房地产——公允价值变动500万，贷记公允价值变动损益500万，利润表上就多了500万账面利润。但说实话，这钱公司根本没拿到，只是纸上富贵。可一旦要注销，这笔富贵就得从纸上落到口袋里，怎么落，可就有讲究了。

先说结论：公允价值变动损益在注销时，最终会通过清算损益科目影响清算所得，进而影响股东分钱和税务处理。但具体怎么转，是赚还是亏，得看资产最后怎么处置，还得和税法的规定对对账。

会计上：先把浮盈倒进清算池

企业进入注销清算阶段后，会计核算逻辑就变了——不再是持续经营，而是清算终止。这时候，所有损益类科目（包括公允价值变动损益）的余额，都得转到清算损益这个科目里。简单说，就是平时账上的浮盈浮亏，到了清算日，得重新算总账。

举个例子：某影视公司A，账上有项投资性办公楼，原值3000万，持有期间公允价值变动损益贷方余额800万（意味着账面价值已经3800万）。现在公司注销，清算组把办公楼卖了，成交价4200万。会计处理分两步：

第一步，把办公楼处置掉：借银行存款4200万，贷投资性房地产3800万，贷清算损益400万（这400万是处置收益）。

第二步，把公允价值变动损益转过来：借公允价值变动损益800万，贷清算损益800万。

这么一倒，清算损益科目里，处置收益400万+公允价值变动转入800万=1200万贷方余额。这1200万，就是清算所得的一部分，最后要用来还债、缴税，剩下的才能分给股东。

但如果办公楼只卖了3500万呢？处置时就变成借银行存款3500万，借清算损益300万（处置损失），贷投资性房地产3800万。再把公允价值变动损益800万转进来，借公允价值变动损益800万，贷清算损益800万。这时候清算损益贷方500万（800-300），但处置的300万损失已经冲抵了部分浮盈，最终清算所得就少了。

税法上：纸上富贵不一定算真赚钱

会计处理是账面游戏，但税务局认的是税法规则。这里最大的矛盾点在于：会计上的公允价值变动，税法上可能不认持有期间的收益，只认处置时的所得。

根据《企业所得税法实施条例》第56条，企业的各项资产，以历史成本为计税基础。持有期间资产增值或减值，除国务院财政、税务主管部门规定可以确认损益外，不得调整资产的计税基础。简单说，就是税法觉得，没拿到手的钱不算钱，只有资产真正卖了、换了，赚了亏了才算数。

还是刚才公司A的例子：办公楼账面价值3800万（会计），但计税基础还是3000万（历史成本）。税务局清算时，会按可变现价值或交易价格来算清算所得。假设办公楼卖了4200万，税法清算所得=4200万（可变现价值）-3000万（计税基础）=1200万。和会计上的清算损益1200万刚好一致，这时候就不用额外缴税。

但如果公司注销时，办公楼没卖，而是抵债给了债权人，作价3800万呢？会计上还是借应付账款3800万，贷投资性房地产3800万，公允价值变动损益800万转入清算损益。但税法上，抵债视同销售，要按公允价值确认收入，所以清算所得=3800万（视同销售收入）-3000万（计税基础）=800万。这时候会计清算损益有800万（公允价值变动转入），税法清算所得也是800万，还是一致？

不一定！ 如果税务局觉得你抵债的作价3800万偏高，核定一个可变现价值3500万，那税法清算所得就变成3500-3000=500万。这时候会计清算损益800万，税法500万，差额300万就得调减清算所得，相当于账面浮盈被税局打折了。

影视公司的特殊坑：版权和股权的公允价值变动

影视公司最头疼的，往往是版权和长期股权投资的公允价值变动。这些东西不像办公楼有市场价，评估起来主观性太强，税局很容易不认可。

之前有个案例，某影视公司B投了一部网剧，账上长期股权投资成本500万，后来网剧火了，被投资方估值2000万，会计上确认公允价值变动损益1500万（贷方）。公司注销时，想把股权按2000万卖给第三方，结果税局认为，网剧的估值模型太乐观，只认可1500万的可变现价值。这下麻烦了：会计上股权处置收益=1500万（可变现价值）-2000万（账面价值）=-500万（损失），加上公允价值变动损益1500万转入，清算损益贷方1000万。但税法上，清算所得=1500万（可变现价值）-500万（计税基础）=1000万。表面看一致，但问题是，公司账上浮盈1500万，最后只卖了1500万，等于没赚，但税局还是要按1000万所得缴税，股东到手就少了。

还有版权处置的。某公司有部老电影版权，账面价值100万，公允价值变动损益贷方400万（评估值500万）。注销时想打包卖给影视基地，作价300万。会计上：版权处置损失=300-500=-200万，公允价值变动损益400万转入，清算损益贷方200万。但税法上，版权的计税基础可能是100万，可变现价值300万，清算所得=300-100=200万。这时候会计和税法结果一致，但公司明明账面浮盈400万，最后只卖了300万，相当于浮盈变成了实亏，股东还得按200万所得缴税，是不是很亏？

给影视公司的注销建议：提前3年排雷

从20年经验看，影视公司注销时公允价值变动损益处理出问题，90%是因为没提前规划。这里给几个实在建议：

1. 先搞清楚哪些资产有浮盈：注销前1年，把投资性房地产、长期股权投资、版权等资产的公允价值变动损益科目拉个清单，看看哪些是大头，提前评估处置风险。

2. 和税局预沟通评估方法：尤其是版权、股权这些无实物资产，别自己找评估机构出报告就完事，最好提前和当地税局沟通，问他们认可哪种评估方法（比如市场法、收益法），避免最后核价时扯皮。

3. 别让浮盈变成税负：如果有大额贷方余额的公允价值变动损益，考虑在注销前1-2年处置掉一部分。比如办公楼，提前卖了，把浮盈变成已实现收益，正常缴税，比最后清算时被税局核定更划算。

每个公司情况不一样，有些时候提前处置可能不现实（比如股权找不到买家），这时候就只能靠专业财税团队和税局磨了——毕竟税法也讲实质重于形式，只要你能证明资产的公允价值合理，税局也不是完全不能通融。

上海加喜财税：影视企业注销，别让凭证和知识产权卡脖子

影视公司注销时，财务凭证不完整和知识产权处理是两大隐形杀手。很多项目周期长、合作方多，拍摄合同、发票、成本分摊凭证缺失，导致版权等资产成本无法税前扣除，清算所得虚高；而影视版权、商标等知识产权若权属不清或评估价值与税法认定差异大，不仅影响资产处置收益，还可能引发税务稽查。上海加喜财税公司（https://www.110414.com）在影视企业注销服务中，会重点梳理财务凭证完整性，协助客户完成知识产权合规评估，确保清算过程平稳合规，最大限度降低税务风险。